Bybit 公布受限交易对手名单，点名 Garantex、Bitzlato 与 Lazarus Group
TREE NEWS 报道， Bybit 在其官网公布了「受限交易对手名单」（Restricted Counterparty List），明确列出用户被禁止与其发生交易的加密平台与实体。名单包括 Garantex、Bitzlato、EXMO、Payeer、Nobitex、Bitpapa，以及最受关注的一项——朝鲜国家背景的黑客组织 Lazarus Group。
这一披露标志着主流交易所在制裁与风险敞口沟通方式上的转变。Bybit 没有将限制条款埋在服务协议深处，而是把名单放在面向公众的文档中，实质上是把合规政策转化为一份透明、可核查的清单。
名单上的名字意味着什么
名单的构成与美国财政部海外资产控制办公室（OFAC）及欧洲监管机构过去数年构建的制裁与执法边界高度吻合。
- Garantex——总部位于莫斯科的交易所，2022 年因协助勒索软件与暗网支付被 OFAC 制裁。
- Bitzlato——2023 年在国际联合行动中被取缔，其创始人已就无牌经营汇款业务、涉及非法金融认罪。
- EXMO——运营多年的东欧交易所，此前与受制裁的俄罗斯银行基础设施存在关联。
- Payeer——因协助规避涉俄限制而被制裁的支付处理商。
- Nobitex——伊朗最大的加密交易所，处于美国制裁之下。
- Bitpapa——P2P 交易平台，在涉及俄罗斯及独联体地区的非法金融报道中屡被提及。
- Lazarus Group——朝鲜关联行为体，主导了数十亿美元的交易所黑客事件，其中就包括 2025 年 Bybit 自身遭遇的那次入侵。
背后的策略逻辑
点名 Lazarus 绝非偶然。Bybit 曾在该组织手中遭遇有史以来规模最大的交易所攻击之一。将其列入受限名单，一方面是声誉修复，另一方面是防御姿态：向监管机构、银行合作方与机构客户表明，交易所正在针对那个已经攻破过自己的对手加固边界。
更宏观地看，这份名单反映了头部平台已成惯例的「以枚举方式做合规」模式。交易所越来越多地维护超出 OFAC SDN 名单的内部黑名单，纳入链上分析风险评分、聚类归因与执法情报。公开发布这类名单有两重作用：把责任转移给无视指引的用户，同时为牌照申请与审计对话留下书面痕迹。
后续关注三点
- 执行力度——Bybit 是否真的会冻结或追回与这些对手方发生关联的资金，还是名单仅具提示性质？检测与执行是两种截然不同的承诺。
- 互惠效应——若其他大型交易所发布类似名单，实际效果将是一份事实上的行业级黑名单，其运作速度可能快于正式的制裁指定程序。
- 套利风险——受限对手方很少真正消失，它们会迁移至更小的平台、P2P 渠道与混币工具。碎片化的合规地图，可能只是把风险推向市场更不透明的角落。
对用户而言，最直接的影响是操作层面的：任何触及名单实体的交易都可能被标记、延迟或冻结。对行业而言，Bybit 此举是市场向双层结构演进的又一步——一层是拥有公开排除名单的受监管平台，另一层是这些名单毫无约束力的离岸外围。
