TREE NEWS 报道， 摩根士丹利财富管理公司首席投资官沙莱特（Lisa Shalett）表示，市场对英伟达领导层动荡以及民主党在美国中期选举中获胜的担忧，不会动摇本轮牛市的核心驱动力——人工智能基础设施的资本开支。她认为，选民要求的是加强对AI安全的监管、更公平地分配数据中心开发的成本与收益，而非拒绝AI投资或数据中心建设。沙莱特在科技股领域仍保持精选策略，青睐超大规模云服务商和部分软件公司，同时看好电网基础设施、工业、金融服务和医疗保健领域的投资机会。
大摩Shalett：AI资本开支仍是牛市核心，依然“极度”看涨
AI 解读
沙莱特的判断把政治噪音与资本开支周期切开，核心逻辑是：中期选举诉求指向AI安全监管与数据中心成本收益分配，而非否定投资本身，因此大摩维持对科技股的精选立场，并把视野扩展到电网、工业与医疗。这一表态值得注意之处在于，它把监管风险重新定义为分配问题，而非需求问题。后续开放的问题是：数据中心成本分摊是否会被真正推上政策议程，以及这种政策不确定性会否改变超大规模云服务商的资本开支节奏。
由 AI 生成，仅供参考。