中国で暗号資産カード発行会社が違法営業罪に問われる理由
暗号資産決済が加熱する中、取引所、ウォレットプロバイダー、カードインフラプラットフォーム、さらにはDeFiプロトコルまでもが暗号資産担保型カード（Uカード／VCCバーチャルクレジットカード）を打ち出している。しかし中国の検察当局はこうしたプロジェクトを長年にわたり注視してきた。ある弁護士チームはカード発行会社に対する違法営業事件を複数手掛けており、直近ではVCC運営者2件の事件も含まれている。
法的な地雷原
中国の厳格な金融規制では、無許可の決済代行や資金決済を違法営業行為とみなす。暗号資産カードプラットフォームは、越境決済、外国為替、決済処理といった複数の規制対象業務の交差点に位置することが多い。こうしたプラットフォームが暗号資産と法定通貨の換金を仲介したり、無許可で中間業者として機能したりする場合、中国刑法第225条に抵触するリスクがある。
核心的な問題は、そのプラットフォームが実質的に無許可で決済業務を行っているかどうかである。たとえ暗号資産カードが海外で発行されていても、運営者の中国国内での活動——マーケティング、カスタマーサービス、資金回収——が管轄権を引き起こす可能性がある。想定される5つの刑事リスクポイントには、無許可の決済代行、違法な外国為替取引、マネーロンダリングの助長、無許可の資金プール、金融監督の回避が含まれる。
業界への影響
こうした規制上の精査は、中国ユーザーを対象とする暗号資産決済スタートアップに大きな不確実性をもたらす。プロジェクトは規制対象業務に触れないよう慎重に事業を構築しなければならない。正当な暗号資産カード発行と違法な決済業務の境界線は必ずしも明確ではなく、コンプライアンスは常に動く標的となっている。
今後の展望
暗号資産決済の拡大に伴い、世界中の規制当局が監督を強化している。中国では暗号資産取引の全面禁止を背景に、法的リスクは特に深刻である。プロジェクトは早期に弁護士に相談し、中国ユーザーのジオフェンシングを検討すべきだ。最近の事例は、検察当局がこの分野の専門性を積極的に構築していることを示しており、さらなる執行措置が行われる可能性が高い。現時点で最も安全な道は、無許可の決済処理や通貨交換と解釈され得るあらゆる活動を避けることである。
